Retour sur la rencontre du 2 avril sur la construction d'une allocation sur le bien vieillir

📅 Date : 2 avril 2025 | 🕕 Horaire : 18:30 – 21:30📍 Lieu : 75008 Paris

💥 Intervenants hors pair = Salle comble !

🙏 Xavier Leroy, Responsable des services-conseils chez EthiFinance d'avoir modéré avec brio cette rencontre interactive sur un sujet passionnant qui nous concerne (malheureusement) tous : le mieux vieillir.

👏 Hugo Jenny, Co-fondateur et CEO de Mirabelle, Jean-François Tilquin, Directeur des investissements chez Intériale et Adrien de Crombrugghe, directeur du Pôle Grand Âge & Autonomie de la Banque des Territoires (CDC) d'avoir partagé vos visions 💡

De nombreux assureurs et acteurs institutionnels commencent à structurer des poches d'allocation dédiées pour se mobiliser face à la transition démographique.

💬 Un enjeu démographique et économique majeur

D’ici 2030, la France comptera près de 17 millions de personnes âgées de plus de 65 ans et, en 2050, plus de 5 millions d’individus auront dépassé les 85 ans. Aujourd’hui, 400 000 personnes sont en situation de dépendance forte, tandis que 95 % des ménages de plus de 70 ans expriment le souhait de rester vivre à domicile.

Le vieillissement de la population pose ainsi un double défi :

Sociétal : garantir un cadre de vie adapté aux seniors, favoriser leur intégration sociale et préserver leur autonomie.
Économique : accompagner ce changement structurel par des investissements adaptés pour financer des solutions pérennes.

Face à ces défis, la silver économie (ensemble des activités économiques liées aux personnes âgées) s’impose comme un axe stratégique pour les investisseurs institutionnels et privés. L’objectif de cette rencontre est donc d’explorer les opportunités d’allocation d’actifs répondant aux besoins du bien-vieillir tout en intégrant une réflexion sur le rendement extra-financier.

1 – Comment définir le "bien-vieillir" ?

Le bien-vieillir ne se limite pas à la longévité ; il repose sur trois piliers : ✅ Une bonne santé : prévention, soins, hygiène. ✅ Des capacités intellectuelles préservées : accès aux loisirs, à la culture, au numérique. ✅ Une intégration sociale forte : maintien des liens intergénérationnels et participation à la vie économique.

Les secteurs clés du bien-vieillir incluent :

Prévention et accompagnement : nutrition, activité physique, épargne, formation.
Technologies adaptées : domotique, téléassistance, mobilité numérique.
Hébergement : habitat inclusif, coliving, résidences services seniors (RSS).
Loisirs et culture : offres adaptées aux seniors.

2 – Pourquoi construire une allocation d’actifs dédiée au bien-vieillir ?

Les investisseurs institutionnels, en particulier les assureurs et fonds de pension, doivent répondre à plusieurs enjeux :

🔹 Sociétal : améliorer le bien-être des assurés et sociétaires tout en contribuant à la cohésion sociale.

🔹 Économique : soutenir les territoires par des investissements ciblés (infrastructures, immobilier, santé).

🔹 Financier : saisir les opportunités de la silver économie tout en garantissant une rentabilité attractive.

Mais un défi persiste : faut-il privilégier la performance financière ou donner la priorité aux impacts extra-financiers (social, environnemental) ?

3 – Comment structurer une allocation d’actifs sur le bien-vieillir ?

Pour répondre à ces enjeux, plusieurs classes d’actifs peuvent être mobilisées :

📌 Private equity 🔹 Financer des startups et PME innovantes dans le secteur du bien-vieillir. 🔹 Accompagner les entreprises développant des solutions technologiques adaptées aux seniors.

📌 Immobilier 🔹 Développer des résidences adaptées (RSS, coliving, EHPAD). 🔹 Faciliter le maintien à domicile via des solutions adaptées. 🔹 Rendre disponible le patrimoine immobilier des seniors.

📌 Actifs cotés 🔹 Sélectionner des entreprises engagées dans le bien-vieillir tout en évitant le "silver washing" (communication trompeuse sur l’impact social). 🔹 Investir dans des sociétés développant des services et infrastructures adaptées aux seniors. 🔹 Favoriser les entreprises promouvant le maintien au travail des seniors et des aidants.

4 – Conclusion & Perspectives

La transition démographique représente un enjeu stratégique pour les investisseurs, qui doivent structurer des portefeuilles combinant rendement financier et impact social. Le bien-vieillir n’est pas seulement un défi, mais aussi une opportunité économique majeure pour les décennies à venir.

La réflexion sur une allocation d’actifs dédiée doit ainsi : ✅ Intégrer des classes d’actifs complémentaires (private equity, immobilier, actions cotées). ✅ Prendre en compte les impacts extra-financiers. ✅ Favoriser des solutions innovantes et inclusives pour accompagner cette transition.

💡 Investir dans le bien-vieillir, c’est préparer le futur dès aujourd’hui !